Aici vom face si un pic de matematica. Probabil ca ati auzit peste tot termenii pips si loturi, si aici va vom explica ce sunt si va vom arata cum sunt calculati.

Trebuie sa fiti atenti la aceste informatii, fiindca sunt cunostinte necesare pentru toti traderii forex. Nici macar sa nu va ganditi sa faceti tranzactii pana nu va simtiti comfrotabil cu valorile pips si cu calcularea profiturilor si pierderilor.

Ce este un pip?

Cea mai intalnita modificare a valutelor se numeste pip. Daca perechea EUR/USD se misca de la 1.4750 la 1.4751, valoarea este de un pip.Un pip reprezinta cresterea pretului cu o unitate , valuta modificandu-si ultima zecimala din cotatie. Pipul va ajuta sa masurati profiturile si perderile.

Avand in vedere ca fiecare valuta are propria valoare, este necesar sa calculam valoarea unu pip pentru o anumita valuta. In perechile valutare unde dolarul SUA este cotat primul, calculul se realizeaza in felul urmator.

Sa luam cotatia perechii USD/JPY la nivelul de 107.80 (observati faptul ca aceasta pereche de valute are doar doua zecimale, in timp ce majoritatea celorlalte valute au patru zecimale).

In cazul perechii USD/JPY, un pip ar fi 0.01.

Prin urmare:

USD/JPY

107.80

0.01 impartit la cursul de schimb = valoarea pip

0.01 / 107.8 = 0.0000927

Acesta arata ca un numar foarte lung dar mai tarziu vom discuta despre marimea loturilor.

USD/CHF

1.0880

0.0001 impartit la cursul de schimb = valoarea pip

0.0001/1.0880 = 0.0000919

USD/CAD

1.2350

0.0001 impartit la cursul de schimb = valoarea pip

0.0001/1.4890 = 0.00008097

In cazul in care dolarul SUA nu este primul cotat si vrem sa obtinem valoarea dolarului SUA, trebuie sa mai adaugam inca un pas:

EUR/USD

1.4800

0.0001 impartit la cursul de schimb = valoarea pip

deci 0.0001/1.4800 = 0.00006756 EUR

dar noi trebuie sa ajungem din nou la dolari SUA deci trebuie sa mai adaugam inca un calcul care este:

EUR x curs de schimb

Deci: 0.00006756 x 1.4800 = 0.00009999, ceea ce poate fi rotunjit la 0.0001.

GBP/USD

1.9550

0.0001 impartit la cursul de schimb = valoarea pip

Deci 0.0001/1.9550 = 0.0000501 GBP

dar noi trebuie sa ajungem din nou la dolari SUA deci trebuie sa mai adaugam inca un calcul care este:

GBP x curs de schimb

Deci: 0.0000501 x 1.9950 = 0.0000990, ceea ce poate fi rotunjit la 0.0001.

Probabil ca deja va dati ochii peste cap si va intrebati daca trebuie sa faceti tot timpul aceste lucruri, iar raspunsul este NU. Majoritatea brokerilor forex se vor ocupa de aceste lucruri pentru voi. Totusi este intotdeauna bine sa intelegeti cum functioneaza aceste lucruri.

In urmatoarea sectiune, vom discuta despre cum aceste mici detalii care pot parea insignifiante se adauga unul peste celalalt.

Ce este un lot?

Spot forex este tranzactionat in loturi. Marimea standard a unui lot este de 100.000$. exista de asemenea o marime mini pentru loturi de 10.000$. Dupa cum stiti deja, valutele sunt masurate in pips, care reprezinta cea mai mica modificare a acelei valute. Pentru a profita de aceste mici modificari, trebuie sa tranzactionati cantitati mari din aceste valute pentru a obtine profituri sau pierderi semnificative.

Sa presupunem ca veti folosi un lot de 100.000$. acum vom recalcula unele dintre exemplele anterioare pentru a vedea cum afecteaza valoarea pip.
USD/JPY la un curs de schimb de 109.80

(0.01 / 109.80) x 100.000$ = 9.10$/pip

USD/CHF la un curs de schimb de 1.0880

(0.01 / 1.4555) x 100.000$ = 9.19$/pip

In cazurile in care dolarul SUA nu este cotat primul, formula este un pic diferita:

EUR/USD la un curs de schimb de 1.4830

(0.0001/1.4830) x 100.000 euro = 6.74 euro x 1.4830 = 9.99734$/pip ceea ce rotunjit va insemna 10$/pip.

GBP/USD la un curs de schimb de 1.8040

(0.0001/1.8040) x 100.000GBP = 5.54 x 1.8040 = 9.99434 ceea ce rotunjit inseamna 10$/pip.

Brokerul vostru ar putea sa aiba o conventie diferita pentru calcularea valorii pip relativ la marimea lotului dar in orice fel ar face calculul, vor fi capabili sa va spuna care este valoarea pip pentru valuta pe care o tranzactionati intr-un anumit moment.

Pe masura ce piata se deplaseaza, asa va face si valoarea pip a valutei pe care o tranzactionati.

Cum calculez profitul si pierderea?

Acum ca stiti cum sa calculati valoarea unui pip, sa vedem cum se calculeaza profiturile si pierderile.

Sa cumparam dolari SUA si sa vindem franci elvetieni.

Cursul de schimb este 1.0808 / 1.0812. Fiindca cumparati dolari SUA veti folosi cursul de 1.0812, cursul la care traderii sunt pregatiti sa vanda.

Prin urmare cumparati un lot de 100.000$ la pretul de 1.0812.

Cateva ore mai tarziu, pretul ajunge pana la 1.0908 si decideti sa inchideti tranzactia.

Noua cotatie pentru USD/CHF este de 1.0908/1.0912 va inchideti tranzactia si initial ati cumparat pentru a o deschide, acum vindeti pentru a inchide tranzactia si trebuie sa folositi pretul de 1.0908. acesta este pretul la care sunt pregatiti sa cumpere traderii.

Deferenta dintre 1.0908 si 1.0812 este de 0.096, sau de 96 de pips.

Folosind formula dinainte, acum avem (0.0001/1.0908) X 100.000$ = 9.16/PIP X 96 pips = 879.36$

Tineti minte, atunci cand incepeti sau opriti o tranzactie, sunteti afectat de spreadul cotatiei bid/ask.

Atunci cand cumparati o valuta veti folosi pretul ask iar cand vindeti o valuta veti folosi pretul bid.

Deci atunci cand cumparati o valuta, platiti spreadul atunci cand initiati tranzactia si nu atunci cand o opriti. Si atunci cand vindeti nu platiti spreadul cand initiati tranzactia, ci numai cand o opriti.

Ce este leverage?

Probabil ca va intrebati cu un investitor asa mic ca voi poate tranzactiona sume asa mari de bani. Ganditi-va la brokerul vostru ca la o banca ce va imprumuta cu 100.000$ pentru a cumpara valute si tot ceea ce va cere el este un depozit de 1.000$ ca semn de buna credinta, pe care il va pastra pentru voi si nu neaparat pentru sine. Suna prea bine ca sa fie adevarat? Asa functioneaza tranzactiile forex cu ajutorul folosirii leverage.

Cantitatea de leverage pe care o veti folosi depinde de brokerul vostru si de cat de comfortabil va simtiti cu aceasta valoare.

In mod obisnuit brokerul va cere o marime minima a contului, cunoscuta de asemenea ca account margin sau margin initial. Dupa ce ati depozitat banii veti avea posibilitatea de a face tranzactii. Brokerul va va spune de asemenea cat cer pentru fiecare lot tranzactionat.

De exemplu, pentru fiecare 1.000$ pe care ii aveti, puteti tranzactiona un lot de 100.000$. asa ca daca aveti 5.000$ brokerii va pot permite sa tranzactionati valute in valoare de pana la 500.000$.

Marginul minim de securitate va varia de la broker la broker. In exemplul de mai sus, brokerul a cerut un margin de 1%. Acest lucru inseamna ca pentru fiecare 100.000$ care sunt tranzactionati, brokerul vrea un margin de 1.000$ pentru tranzactie.

Ce inseamna margin call?

In cazul in care banii disponibili din contul vostru scad sub cerintele minime de margin (usable margin), brokerul vostru va inchide una sau toate tranzactiile deschise. Acest lucru previne contul vostru de a atinge o balanta negativa, chiar si intr-o piata inalt volatila.

Exemplul 1:

Sa zicem ca va deschideti un cont obisnuit de forex cu 1.000$ . Deschideti un lot de EUR/USD, cu o cerinta de margin de 500$. usable margin reprezinta suma de bani disponibila pentru a deschide noi tranzactii sau pentru a sustine pierderile din tranzactii. Avand in vedere ca ati inceput cu 1.000$, usable margin este de 1.000$. dar dupa ce ati deschis 1 lot, care necesita un margin de 500$, usable margin este acum 500$.

Daca pierderile voastre depasesc usable margin de 500$, veti primi un margin call.

Exemplu 2:

Sa zicem ca va deschideti un cont obisnuit de forex cu 10.000$. deschideti un lot de EUR/USD, cu o cerinta de margin de 1.000$. tineti minte, usable margin reprezinta suma de bani disponibila pentru a deschide noi tranzactii sau pentru a sustine pierderile din tranzactii. Asa ca inainte de a deschide 1 lot, aveti un usable margin de 10.000$. Dupa ce deschideti tranzactia, veti avea un usable margin de 9.000$ si 1.000$ used margin.

Daca pierderile voastre depasesc usable marginul de 9.000$, veti primi un margin call.

Asigurati-va ca stiti diferenta dintre usable margin si used margin.

Daca valoarea contului vostru scade sub nivelul usable margin datorita pierderilor din tranzactii, va trebui fie sa depuneti mai multi bani sau brokerul vostru va inchide tranzactia pentru a limita riscul vostru si riscul sau. Ca rezultat, nu puteti pierde niciodata mai mult decat depuneti.

Daca veti face tranzactii pe un cont margin, este vital sa stiti care sunt politicile brokerului vostru cu privire la conturile care folosesc margin.

Ar trebui sa stiti ca majoritatea brokerilor cer un margin mai ridicat in timpul weekendurilor. Acest lucru se poate materializa printr-un margin de 1% in timpul saptamanii si daca intentionati sa mentineti tranzactia in timpul weekendului maginul ar putea sa creasca pana la 2% sau chiar mai mult.

Acest subiect este unul sensibil si unii sustin ca un margin prea mare este riscant. Totul depinde de individ. Lucrul important pe care trebuie sa il retineti este ca trebuie sa intelegeti in profunzime politicile brokerului vostru cu privire la margin si ca trebuie sa va simtiti comfortabil cu riscurile implicate.

Unii brokeri descriu leverageul in termeni de raport al leverage si altii in termin de procentaj al margin. Relatii simpla dintre acesti doi termeni este:

Leverage = 100 / procentaj margin

Procentaj margin = 100 / leverage

Leverage este aratat conventional ca un raport, cum ar fi 200:1 sau 100:1.